18.04.2019 17:34

Новый индикатор стоимости обеспеченных денег – ставка RUSFAR

18 апреля 2019 года Московская биржа презентовала новый индикатор денежного рынка – ставку RUSFAR (Russian Secured Funding Average Rate), которая отражает стоимость обеспеченных денег и рассчитывается на базе самого ликвидного сегмента российского денежного рынка – репо с центральным контрагентом (ЦК) с клиринговыми сертификатами участия (КСУ).

  • Ставка RUSFAR рассчитывается ежедневно на основании заявок и сделок репо с КСУ, заключенных в период с 11:30 до 12:30 мск.
  • RUSFAR рассчитывается сроком на один день, одну неделю, две недели, один месяц, два месяца, три месяца, что позволяет построить кривую стоимости обеспеченных денег.
  • Методика расчета близка к расчету фиксинга на курс "доллар США – российский рубль".
  • Ставка RUSFAR позволит участникам развивать инструменты с плавающей процентной ставкой на длинные сроки (депозиты, кредиты).
  • На новый индикатор будут запущены фьючерсные контракты на срочном рынке и процентные свопы на рынке стандартизированных производных финансовых инструментов.

Репрезентативность ставки RUSFAR обеспечивается новой маркетмейкерской программой, согласно которой уже 15 крупнейших участников денежного рынка поддерживают котировки на рынке репо с КСУ на сроки до трех месяцев в период с 11:30 до 12:30 мск, когда определяется ставка RUSFAR.

Игорь Марич, управляющий директор по денежному и срочному рынкам Московской биржи, отметил: "Рынок репо с КСУ, сочетая надежность центрального контрагента и гибкость управления обеспечением, стал ключевым сегментом российского денежного рынка, на котором формируется наиболее репрезентативная рублевая ставка. В формировании нового индикатора участвует весь рынок, включая как профессиональных участников – банки и брокеров, так и нефинансовые компании. Поэтому, мы надеемся, ставка RUSFAR станет главным индикатором российского денежного рынка – единой ставкой по определению стоимости денег, на которую будут ориентироваться участники, в том числе при проведении депозитно-кредитных операций, что будет способствовать развитию в России рынка кредитования под плавающую ставку. В мае мы предложим рынку деривативы на ставку RUSFAR, предоставив полный инструментарий для хеджирования процентных рисков".

Репо с КСУ является наиболее динамично развивающимся сегментом денежного рынка. Объемы операций репо с КСУ за 2018 год выросли в 7,6 раза, до 46,9 трлн рублей, за первый квартал 2019 года на 67,4%, до 11,1 трлн рублей. Среднедневная открытая позиция по репо с КСУ в 2018 году выросла в 10 раз, до 336 млрд рублей, за первый квартал 2019 года в 6,3 раза, до 1,0 трлн рублей.

Подробнее о новом индикаторе читайте на сайте Московской биржи.

Контактная информация для СМИ
+7 (495) 363-3232
+7 (495) 232-3363
PR@moex.com
Контактная информация для клиентов
+7 (495) 363-3232
+7 (495) 232-3363
Форма обратной связи
Денежный рынок
23.04.19 24 апреля 2019 года состоится депозитный аукцион Федерального казначейства
22.04.19 О проведении торгов на Московской бирже в период майских праздников в 2019 году
22.04.19 23 апреля 2019 года состоятся два депозитных аукциона Федерального казначейства
18.04.19 О досрочном обязательном погашении облигации
18.04.19 О допуске ценных бумаг к операциям РЕПО с ЦК и РПС с ЦК
18.04.19 Новый индикатор стоимости обеспеченных денег – ставка RUSFAR
18.04.19 19 апреля 2019 года состоится депозитный аукцион Федерального казначейства
17.04.19 О кодах расчетов по акциям United Company RUSAL Plc
17.04.19 О допуске ценных бумаг к операциям междилерского РЕПО
Показать все