Курс: "Опционная азбука". Санкт-Петербург

Для тех, кто уже имеет опыт работы с российскими акциями или фьючерсами и желает двигаться дальше, предлагаем курс, знакомящий слушателей с самым сложным и одновременно самым интересным рыночным инструментом — опционом. Анализ опционной позиции коренным образом отличается от анализа акций и фьючерсов. Опционы при правильном их использовании позволяют зарабатывать не только на трендовых, но и на боковых рынках/

Опцион единственный из рыночных инструментов обладает свойством асимметрии, что означает не пропорциональность прибыли степени движения рынка, что с одной стороны создает уникальные возможности для построения прибыльной позиции, а с другой стороны усложняет анализ и прогнозирование конечного результата.

Для тех, кто уже имеет опыт работы с российскими акциями или фьючерсами и желает двигаться дальше, предлагаем курс, знакомящий слушателей с самым сложным и одновременно самым интересным рыночным инструментом — опционом. Анализ опционной позиции коренным образом отличается от анализа акций и фьючерсов. Опционы при правильном их использовании позволяют зарабатывать не только на трендовых, но и на боковых рынках.

Получение прибыли с помощью опционов невозможно без ясного понимания особенностей ценообразования этого инструмента и обоснованного выбора стратегии, оптимальной в данных рыночных условиях. Несколько типовых наиболее применимых и работоспособных стратегий будут разобраны в ходе данного курса.

Слушатель должен иметь минимальный опыт торговли фьючерсами.

По итогам программы вы:

• узнаете что такое опцион, какие его виды и типы существуют
• сможете смоделировать исход (прибыль или убыток) заключенной вами опционной сделки
• сможете рассчитать справедливую цену опциона
• узнаете об основных способах получения прибыли с помощью опционов
• сможете сконструировать простейшие опционные стратегии.

Программа курса:

Занятие 1.

1. Опционы. Основные понятия
2. Понятие опциона. Виды опционов (call, put). Типы опционов (американский, европейский)
3. Спецификации опционного контракта
4. Открытие позиции по опционному контракту
5. Опционы на FORTS
6. Выигрыш по опционам call и put для покупателя и продавца
7. Цена опциона. Чистый выигрыш по опционам

Занятие 2.

1. Торговля опционами в Quik
2. Доска опционов
3. Отражение опционной сделки в Quik
4. Начисление гарантийного обеспечения по опционам
5. Вариационная маржа
6. Исполнение опциона
7. Опционные стратегии: стрэдл, стрэнгл, спред, бабочка
8. Построение и анализ стратегии с помощью программы Опционный аналитик.

Занятие 3.

1. Расчет теоретической цены опциона
2. Рыночная и теоретическая цены опциона. Биноминальная модель и формула Блэка-Шоулза
3. Оценка волатильности. Историческая, прогнозная и внутренняя волатильность опциона
4. Исследование: цена опциона в зависимости от цены базового актива, времени и волатильности
5. Временная и внутренняя стоимости опциона
6. Прогнозирование будущих цен опционов

Стоимость: 3500 руб.

Дата проведения: 25.11-27.11 2013

Время проведения: 19.00 — 21.30

Ведущий: Андрей Архипов